关于投资组合理论，下列说法正确的有（）。-考呗网题库移动版

多选题关于投资组合理论，下列说法正确的有（）。

A．通过分散化投资可以降低非系统风险
B．投资组合的风险总是等于各资产风险的加权平均
C．系统风险无法通过分散化投资消除
D．有效边界上的组合在给定风险水平下具有最高的预期收益

参考答案A,C,D

解析:分散化可降低非系统风险，系统风险无法分散；有效边界刻画给定风险下收益最高（或给定收益下风险最低）的组合集合。由于分散化效应，组合风险通常小于各资产风险的加权平均，B错。

多选题关于资本资产定价模型（CAPM），下列说法正确的有（）。

A．β系数衡量资产对市场系统风险的敏感程度
B．市场组合的β系数等于1
C．β系数越大的资产预期收益率越低
D．投资者承担系统风险可以获得相应的风险溢价

多选题关于基金评价的指标和方法，下列说法正确的有（）。

A．夏普比率衡量单位总风险所获得的超额收益
B．特雷诺比率以β系数衡量系统风险
C．基金历史业绩可以完全代表未来业绩
D．信息比率衡量主动管理获取超额收益的能力

多选题关于参数估计与假设检验，下列说法正确的有（）。

A．无偏估计量的期望值等于被估参数的真值
B．样本量增大通常可以提高估计精度
C．置信水平越高，置信区间越窄
D．显著性水平是犯第一类错误概率的上限